Modelo 720 e 721: guia para residentes em Espanha com contas e cripto

Contas, corretores e cripto no estrangeiro exigem uma leitura por titularidade, bloco patrimonial, limiar e histórico. Este guia organiza a análise para residentes em Espanha com LLC, Wise, Mercury ou ativos internacionais.

Se é residente fiscal em Espanha e tem uma LLC americana, uma conta Wise ou Mercury, um broker no estrangeiro ou qualquer saldo relevante em criptomoedas fora de uma exchange espanhola, duas declarações marcam a fronteira entre estar em ordem e ter um problema sério: o Modelo 720 e o Modelo 721. Quase todos os outros artigos deste blog os referem de passagem; este é o artigo de referência para os entender a fundo.

Atualização CRS 2.0 aplicada a Modelo 720 e 721

Para o residente em Espanha, o pacote OCDE (CRS 2.0 + CARF transposto via DAC8) reforçará os cruzamentos que a AEAT já faz contra o Modelo 720 (contas e valores no estrangeiro) e o Modelo 721 (criptoativos custodiados fora): mais instituições reportantes, mais dados por conta e mais automatismo em cada conciliação.

A OCDE aprovou o pacote integrado de CRS 2.0 (a revisão do Common Reporting Standard, que traz as EMI e os produtos especificados de moeda eletrónica para dentro do perímetro e reforça a due diligence sobre as controlling persons) e CARF (Crypto-Asset Reporting Framework, que estende a troca automática a exchanges, custodiantes e plataformas de derivados cripto). A União Europeia transpô-lo através da Diretiva (UE) 2023/2226 (DAC8), aprovada a 17 de outubro de 2023, que altera a 2011/16/UE para incorporar ambas as peças. Para os criptoativos, a recolha DAC8 começa em 1 de janeiro de 2026; os dados de 2026 são trocados entre autoridades fiscais da UE até 30 de setembro de 2027. O prazo de comunicação dos prestadores depende das regras nacionais.

Fontes oficiais: OCDE — CRS, OCDE — CARF, EUR-Lex — Diretiva (UE) 2023/2226 (DAC8).

A narrativa a reter é mais precisa: a banca US segue o perímetro US/FATCA, não a via CRS europeia. Washington mantém o FATCA e, hoje, não aderiu ao CRS revisto; por isso uma LLC norte-americana declara-se no país de residência com critério, mas não gera uma exportação CRS anual de saldos e movimentos. Desenvolvemos o tema em CRS, CARF e privacidade bancária US para a sua LLC.

O que é o Modelo 720

O Modelo 720 é a "declaração informativa sobre bens e direitos situados no estrangeiro". Foi criado pela Lei 7/2012 de prevenção e luta contra a fraude fiscal e desenvolvido pela Ordem HAP/72/2013, posteriormente modificada pela Ordem HFP/887/2023. Não é um imposto: não liquida quota. É um regime informativo que obriga residentes fiscais em Espanha a declarar a titularidade e o saldo de determinados bens situados fora de Espanha quando os limites legais são ultrapassados.

Cobre três blocos separados, cada um com o seu próprio limite agregado de 50.000 €:

Cada bloco avalia-se separadamente. A obrigação nasce quando o limite é ultrapassado em pelo menos um bloco.

O que é o Modelo 721

O Modelo 721 é o irmão cripto do 720. É regulado pela Ordem HFP/886/2023, de 26 de julho, em desenvolvimento do Real Decreto 249/2023, e exige declarar as moedas virtuais situadas no estrangeiro cujo saldo conjunto a 31 de dezembro ultrapasse 50.000 €. A primeira campanha já foi apresentada (sobre o exercício anterior).

Uma cripto considera-se "situada no estrangeiro" quando é custodiada por entidade ou pessoa não residente em Espanha (Coinbase US, Kraken, Binance fora da entidade espanhola, Ledger em self-custody com serviço associado de prestador estrangeiro, etc.). Se a sua cripto está em entidade registada no Banco de Espanha ou em self-custody pura sem prestador estrangeiro associado, o 721 não se aplica (mas pode aplicar-se a Disposição Adicional 13.ª da LIRPF: declaração interna por prestadores espanhóis).

Quem está obrigado

Estão obrigados a apresentar o 720 e/ou o 721:

• Pessoas singulares residentes fiscais em Espanha (art. 9 LIRPF: 183 dias, centro de interesses económicos, núcleo de interesses vitais).
• Pessoas coletivas residentes em território espanhol.
• Estabelecimentos estáveis em Espanha de entidades não residentes.
• Comunhões de bens e heranças jacentes do art. 35.4 LGT.
• Beneficiários efetivos (controlling persons), mesmo que a titularidade jurídica formal pertença a outra pessoa ou entidade. É aqui que a LLC americana faz sentido: se é beneficiário efetivo de uma LLC americana e a LLC tem uma conta Wise ou Mercury, é pessoalmente obrigado a declarar essa conta como bem situado no estrangeiro.

Prazos e forma de apresentação

• Modelo 720: de 1 de janeiro a 31 de março do ano seguinte ao exercício reportado. Apenas online (Sede Eletrónica da AEAT, certificado ou Cl@ve).
• Modelo 721: de 1 de janeiro a 31 de março do ano seguinte. Apenas online.

Após a primeira apresentação, só é preciso voltar a apresentar se no bloco concreto houver um aumento superior a 20.000 € face ao saldo declarado ou se algum elemento previamente declarado tiver sido cancelado.

A sentença TJUE C-788/19 e o enquadramento atual

A sentença do TJUE de 27 de janeiro de 2022, processo C-788/19, considerou desproporcionado o enquadramento original do Modelo 720 e contrário à livre circulação de capitais. A Lei 5/2022, de 9 de março, adaptou a normativa espanhola e manteve o dever informativo.

A revisão atual deve separar o perímetro dos ativos, calcular cada limiar na data correta, comparar o histórico já declarado e conservar extratos, titularidade e conversões de moeda. A sentença europeia alterou o enquadramento original, mas manteve o dever informativo. A Exentax transforma estes controlos num expediente coerente antes de apresentar, complementar ou substituir o modelo.

Como Wise, Mercury, Revolut e a sua LLC se encaixam

É aqui que vemos mais erros. Por partes.

Estas contas podem estar contratadas com entidades financeiras de diferentes países. Quando a titular jurídica é a LLC, não se presume automaticamente a posição pessoal do sócio: é preciso analisar se atua como titular, representante, autorizado ou beneficiário segundo as regras do modelo. Desenvolvemos a distinção em Wise, titularidade e KYC e em Revolut Business e CRS.

Mercury, Relay, banca americana

Os EUA não aderiram ao CRS, mas o Modelo 720 segue regras espanholas próprias. Uma conta Mercury ou Relay deve ser analisada por titularidade, poderes sobre a conta, bloco patrimonial, saldos e histórico declarado. Ver como funciona o canal de informação das contas americanas.

Brokers estrangeiros (Interactive Brokers, Tastytrade, etc.)

As posições em valores são revistas no Bloco II segundo titularidade, valorização a 31 de dezembro, país do intermediário e limiar agregado. Dividendos e juros ficam conciliados separadamente com os extratos e a declaração de rendimentos.

Criptomoedas em exchanges estrangeiras

Em exchanges e custodians estrangeiros, o Modelo 721 depende da entidade prestadora, da forma de custódia, da posição do titular e do valor agregado a 31 de dezembro. O calendário DAC8 acrescenta uma nova camada de dados estruturados que deve ser conciliada com os registos próprios (DAC8 e reporting cripto).

Self-custody pura

Uma hardware wallet sem prestador estrangeiro associado está tecnicamente fora do 721. Mas se os fundos geram rendimento (staking, DeFi) através de plataformas estrangeiras, essas plataformas podem ativar a obrigação.

O que reportar exatamente

Para cada conta, valor ou cripto:

• ID do titular e, se aplicável, do beneficiário efetivo.
• ID da entidade: nome, NIF ou equivalente, morada.
• ID da conta ou ativo: IBAN, número, ISIN, ticker da cripto.
• Data de abertura ou aquisição e, se aplicável, de cancelamento ou alienação.
• Saldos: saldo a 31/12 e saldo médio Q4 (contas) ou valor a 31/12 (valores e cripto).
• Tipo de bem segundo a classificação oficial.

A apresentação faz-se por blocos, com chaves específicas por situação (titular único, cotitularidade, autorizado, beneficiário, etc.).

Erros típicos que vemos todas as semanas

1. "Como o meu Wise está nos EUA (Wise US Inc.), não declaro." Só se aplicaria se a conta estivesse mesmo na Wise US Inc., o que é excecional desde a Europa. A maioria das contas Wise de residentes europeus está na Wise Europe SA (Bélgica) e vai ao 720.
2. "A LLC é a titular, por isso a conta nunca entra na minha análise." A titularidade da LLC exige rever a posição concreta do residente, os poderes sobre a conta e as categorias previstas pelo modelo; não se resolve com uma resposta automática.
3. "30.000 € em Wise e 25.000 € em Mercury, não chego ao limite." O limite é agregado dentro de cada bloco. 30.000 + 25.000 = 55.000 € → ambas as contas devem ser declaradas.
4. "Já declarei uma vez, basta." Há que voltar a declarar se houver aumento superior a 20.000 € ou se algum elemento for cancelado.
5. "Tenho cripto na Binance mas indico Binance Spain." Se a sua conta está na Binance internacional (e não na entidade registada no Banco de Espanha), tem de a refletir como exchange estrangeira.
6. "Depois do acórdão do TJUE, o modelo deixou de existir." O acórdão alterou o enquadramento original, não o dever informativo. O perímetro e o histórico continuam a ser analisados em cada exercício.
7. "Um exercício anterior corrige-se copiando a declaração atual." Cada ano requer os seus saldos, câmbios, titulares e eventos. A correção deve preservar essa cronologia e escolher corretamente entre declaração complementar ou substitutiva.

Como o tratamos na Exentax

O nosso processo para o 720/721 quando entra um cliente com LLC + fintechs europeias + cripto:

1. Inventário completo de contas, brokers, exchanges e wallets, com identificação clara da entidade gestora e da sua jurisdição.
2. Determinação da obrigação por blocos e limites, distinguindo titularidade jurídica e beneficiário efetivo.
3. Reconciliação com extratos, certificados de titularidade, valores de mercado e registos de cripto.
4. Apresentação do 720 e, se aplicável, do 721, com codificação correta de cada elemento.
5. Plano de regularização para exercícios anteriores não declarados, priorizando complementares sem requerimento.
6. Integração com o resto do planeamento: desenho de estrutura internacional, tributação LLC por atividade e CRS para residentes em Espanha.

Fecho prático sobre Modelo 720 e 721: guia para residentes em Espanha com contas e cripto

O Modelo 720 e o Modelo 721 são obrigações informativas, não impostos. O trabalho consiste em identificar contas e ativos, definir a posição do residente, aplicar os limiares, comparar o histórico e conservar a prova. A Exentax identifica a informação em falta e deixa o próximo passo por escrito.

Se tem Wise, Mercury, Revolut, brokers estrangeiros ou cripto fora de Espanha e não está 100 % seguro da sua posição face ao 720/721, revemos consigo e deixamos a sua situação limpa antes da próxima campanha.

Em Modelo 720 e 721: guia para residentes em Espanha com contas e cripto, não basta abrir uma LLC: banca, pagamentos, beneficiário efetivo, residência fiscal e provas de atividade precisam de estar alinhados. Uma instituição financeira não aprova uma ideia; aprova um dossier legível, documentado e defensável.

Os modelos 720 e 721 dependem de limiares, titularidade, tipo de ativo e residência. A Exentax prepara a leitura de contas, criptoativos e posições internacionais para que o reporting não seja descoberto tarde demais.

Inventariar contas e cripto antes da declaração

Os Modelos 720 e 721 leem-se de forma mais útil como um mapeamento anual estável entre o país onde os ativos são detidos, o tipo de ativo (conta, título, cripto) e o formulário de declaração correspondente, em vez de uma preocupação recorrente. O mapeamento não muda de ano para ano — só os saldos acumulados se movem, e uma nota curta por ano no ficheiro pessoal com os três eixos torna a posição relevável em poucos minutos numa conversa com um consultor.

Porque a nota se organiza por tipo de ativo e não por país

A nota organiza-se por tipo de ativo — conta, título, cripto — e não por país, porque o formulário de declaração aplicável assenta no tipo de ativo, e esta visão facilita a reconciliação com os Modelos sem reconstruir a posição de memória.

Rever a conformidade da minha LLC

Titularidade, saldo e país de cada conta

Quando há reporting patrimonial, a conta escolhida deve encaixar com titularidade, país, saldo e obrigação declarativa:

Como apresentar o Modelo 720 passo a passo em: formulário, casas e exemplos práticos

Para além do enquadramento legal, a pergunta repete-se semanalmente em consulta: "tenho Wise, Mercury, uma corretora e cripto, como apresento isto sem erros?". Este bloco traduz a norma num tutorial aplicável à campanha de 1 de janeiro a 31 de março de 2026.

Acesso e limiar de obrigação

O Modelo 720 entrega-se exclusivamente online na Sede Electrónica da AEAT com certificado digital, DNIe ou Cl@ve PIN. A obrigação nasce quando, em 31 de dezembro, o bloco de contas bancárias no estrangeiro ultrapassa 50.000 EUR, com a mesma regra aplicada de forma independente ao bloco de valores, seguros e rendas e ao bloco de imóveis. Nos anos seguintes, um aumento superior a 20.000 EUR num bloco já declarado reabre a obrigação. A doutrina vigente incorpora o acórdão TJUE C-788/19 e a adaptação introduzida pela Ley 5/2022, mantendo o dever informativo.

Campos que exigem mais atenção

• Tipo de declaração (1): marcar "informativa", "complementaria" ou "sustitutiva". Confundi-las obriga a refazer tudo.
• Código do declarante (2): titular, autorizado, beneficiário ou representante. Para Wise Personal em EUR o código é titular; para Wise Business ou Mercury da LLC, o titular é a sociedade e assina como representante.
• Saldo a 31/12 (V) e saldo médio do último trimestre (M): ambos em EUR com o câmbio oficial aplicável à data de referência do exercício.
• Identificação da instituição e do país: NIF da instituição se existir, código BIC e código ISO do país. Wise aparece como Wise Payments Limited (UK) ou Wise US Inc. consoante o produto; Mercury opera via Choice Financial Group e Column N.A. nos EUA.

Exemplo numérico, bloco a bloco

Freelancer residente em Madrid com: Wise EUR saldo 18.400 EUR, Mercury Personal Savings 22.300 USD, Interactive Brokers carteira 41.000 EUR, Kraken com 6.200 EUR em BTC e ETH. Bloco contas: 18.400 mais 22.300 USD ao câmbio BCE dão aproximadamente 39.000 EUR, abaixo do limiar, sem obrigação. Bloco valores: 41.000 EUR, abaixo do limiar, sem obrigação. Bloco cripto (Modelo 721): 6.200 EUR, abaixo de 50.000 EUR, sem obrigação. Se no ano seguinte aterrarem 35.000 EUR na Mercury, o bloco contas sobe a 74.000 EUR e dispara um Modelo 720.

Verificações antes de apresentar

1. Esquecer as contas Wise Business e Mercury da LLC quando o sócio é beneficiário efetivo.
2. Não voltar a declarar após um aumento superior a 20.000 EUR face ao último 720.
3. Confundir o saldo médio do último trimestre com a média anual.
4. Confirmar que o tipo de declaração e o exercício correspondem à cronologia real dos ativos.

Quer números sérios antes de mexer em dinheiro ou estrutura? Marque uma revisão com a Exentax e saia com critério fiscal, bancário e operacional claro.

Para a camada bancária a montante do 720 leia como funciona o canal de informação das contas americanas, e para a estratégia global os caminhos legais para estruturar residência e LLC. Para delegar a revisão, agende uma sessão com a equipa Exentax e definimos o perímetro, a documentação e a sequência aplicável.

Modelo 720 / 721 a partir da realidade do residente fiscal em Espanha

Os Modelos 720 e 721 não são formulários só para cripto: são

declarações informativas sobre activos detidos no estrangeiro que o

proprietário de uma LLC residente fiscal em Espanha tem de conhecer

quando os limites são ultrapassados. A prática serena consiste em

fazer uma vez por ano — tipicamente em Janeiro — uma listagem dos

saldos no estrangeiro: Mercury, Wise, Stripe, Relay e plataformas

cripto associadas. Esta listagem é revista com o consultor e a

decisão de apresentação é tomada com calma a partir dos limites,

não à última hora.

Uma segunda observação tem que ver com a consistência das moradas.

Quando um sócio residente fiscal em Espanha tem uma morada

diferente registada no Mercury ou no Wise, isso é muitas vezes a

primeira coisa que uma inspeção sinaliza. Recomendamos uma.

revisão anual dos perfis bancários alinhada com a declaração

fiscal espanhola, para que os dados não criem uma divergência que

depois custa mais a esclarecer do que a clareza inicial. A Exentax fecha a falha com documentação revista e uma rota simples de execução.

Uma nota final

Os Modelos 720 e 721 ganham uma dimensão diferente quando entram

no calendário anual da LLC como rotina e não como reacção

tardia.

Como os modelos 720 e 721 se articulam na prática

Os modelos 720 e 721 são duas janelas diferentes sobre o mesmo quadro geral, e é mais útil entendê-los como complementares do que como concorrentes. O modelo 720 cobre categorias de ativos detidos no estrangeiro que são declarativas há anos: contas bancárias estrangeiras, valores mobiliários estrangeiros e certas formas de bens imóveis situados no estrangeiro. O modelo 721 foi introduzido especificamente para cobrir moedas virtuais mantidas fora de Espanha através de entidades que prestam guarda, troca ou serviços conexos, e responde a uma pergunta que o modelo mais antigo nunca foi pensado para responder. Os dois modelos têm portanto limiares distintos, campos de conteúdo distintos e, na prática, ritmos de preparação distintos.

Num ano calmo, a maneira mais limpa de manter ambos os modelos geríveis é manter três ficheiros de trabalho em paralelo: uma lista de contas bancárias ou de broker estrangeiras com saldos de fim de ano e saldos médios trimestrais; uma lista de valores mobiliários estrangeiros com a mesma disciplina de valorização; e uma lista de posições cripto mantidas em relações de guarda não espanholas com valorização em euros no final do ano. Cada uma destas três listas alimenta os campos relevantes do modelo relevante, e uma comparação ano a ano sinaliza movimentos que podem exigir declaração atualizada. Os modelos dependem também muito da consistência dos números de um ano para o outro; qualquer pequena mudança de metodologia deve ser sempre documentada no mesmo ficheiro de trabalho e não confiada à memória.