Disseny d'una estructura fiscal internacional sòlida: marc pas a pas

3 jurisdiccions. Com dissenyar una estructura internacional eficient i defensable en sis passos.

Una estructura fiscal internacional sòlida creua almenys 3 jurisdiccions (residència, seu operativa, banca) i s'enfronta a les 15 accions BEPS de l'OCDE dissenyades per evitar el desplaçament artificial de beneficis.

Dissenyar una estructura internacional no és triar el país més exòtic. Marc Exentax en sis passos.

Procés pas a pas

Pas 1: Diagnòstic real

Activitat econòmica, tributació per activitat. Residència fiscal real, residència nòmada. Diagnòstic patrimonial. Objectiu a 5 anys.

Pas 2: Definir residència objectiu

Mantenir ES/LATAM; canviar a règim eficient (Andorra, Portugal NHR/IFICI, Itàlia 100k, EAU, Paraguai, Costa Rica) amb canvi real; nòmada.

Pas 3: Vehicle

Single-Member LLC US Disregarded: serveis B2B. NM vs WY vs DE.
Multi-Member Partnership.
LLC check-the-box C-Corp.
SL espanyola: activitat ES.
Holding ES + filial.
OÜ Estònia, HK, Singapur, BVI: específics. OÜ sobrevalorada, per què no Estònia.

Pas 4: Substància

Legal (Articles, OA, BOI, EIN, documents); operativa (separar comptes, contractes, separar comptes); econòmica (ingressos/despeses en nom LLC, deduccions); decisional.

Pas 5: Arquitectura bancària

Principal: Mercury/Relay (US), Mercury. Secundària: Wise/Revolut, Wise i Revolut. Targetes: Wallester. Gateways: Stripe/PayPal/Adyen/DoDo, gateways. Tresoreria: Slash, Mercury Treasury, IBKR.

Pas 6: Compliance i revisió

EUA: Form 5472 + 1120, BOI, Annual Report, Form 5472, BOI, manteniment anual.

Espanya (resident): IRPF, IVA, Modelo 720, 721, 100/130, 238 (DAC7).

LATAM: per país.

Revisió anual.

Exemples

Perfil 1: Assessor B2B ES, 80-150 k€: Single-Member LLC NM, Mercury + Wise.

Perfil 2: Amazon Europa, 200-500 k€: LLC + IOSS/OSS. DAC7.

Perfil 3: SaaS B2B LATAM, 100 k€ ARR: LLC + Mercury + Stripe + MoR.

Perfil 4: Trader cripto/futures: LLC sense substància = alt CFC.

Marc

Errors típics

Saltar el pas 1; canviar només sobre paper; vehicle per moda; sense substància; barrejar; no revisar. riscos.

En resum

Estructura sòlida = procés. Bé dissenyada redueix substancialment la càrrega dins de la llei.

Demana la teva consulta gratuïta.

Si algun aspecte d'aquesta estructura t'ha deixat amb ganes de més detall, Els comptes bancaris americans informen a la teva autoritat fiscal? La resposta honesta aprofundeix en una peça veïna que normalment reservem per a un article a part.

Referències legals i normatives

Aquest article es basa en normativa vigents actualment. Citem les fonts principals per a verificació:

EUA. Treas. Reg. §301.7701-3 (classificació d'entitats / check-the-box); IRC §882 (impost sobre rendes d'estrangers connectades amb US trade or business); IRC §871 (FDAP i retencions a no residents); IRC §6038A i Treas. Reg. §1.6038A-2 (Form 5472 per a 25% foreign-owned i foreign-owned disregarded entities); IRC §7701(b) (residència fiscal, substantial presence test); 31 U.S.C. §5336 (Corporate Transparency Act, BOI Report a FinCEN).
Espanya. Llei 35/2006 (LIRPF), arts. 8, 9 (residència), 87 (atribució de rendes), 91 (transparència fiscal internacional per a persones físiques); Llei 27/2014 (LIS), art. 100 (transparència fiscal internacional per a societats); Llei 58/2003 (LGT), arts. 15 i 16; Llei 5/2022 (règim sancionador del Model 720 després de la STJUE C-788/19 de 27/01/2022); RD 1065/2007 (Models 232 i 720); Ordre HFP/887/2023 (Model 721 cripto).
Conveni Espanya–EUA. BOE de 22/12/1990 (CDI original); Protocol en vigor des del 27/11/2019 (renda passiva, limitation on benefits).
UE / OCDE. Directiva (UE) 2011/16, modificada per DAC6 (mecanismes transfronterers), DAC7 (Directiva (UE) 2021/514, plataformes digitals) i DAC8 (criptoactius); Directiva (UE) 2016/1164 (ATAD: CFC, exit tax, asimetries híbrides); Estàndard Comú de Reporte (CRS) de l'OCDE.
Marc internacional. Model de Conveni OCDE, art. 5 (establiment permanent) i comentaris; Acció 5 BEPS (substància econòmica); FATF Recommendation 24 (titularitat real).

L'aplicació concreta de qualsevol d'aquestes normes al teu cas depèn de la teva residència fiscal, l'activitat de la LLC i la documentació que mantinguis. Aquest contingut és informatiu i no substitueix l'assessorament professional personalitzat.

Arquitectura bancària equilibrada: Mercury, Relay, Slash i Wise

No existeix el compte perfecte per a una LLC. Existeix l'arquitectura correcta, on cada eina cobreix un rol:

Mercury (operada com a fintech amb bancs associats (Choice Financial Group i Evolve Bank & Trust principalment; Column N.A. en comptes heretats), FDIC via sweep network fins al límit vigent). Compte principal operatiu per a no residents amb bona UX, ACH i wires. Continua sent una de les opcions més provades per obrir des de fora dels EUA.
Relay (recolzada per Thread Bank, FDIC). Excel·lent com a compte de respatller i per a "envelope budgeting": permet crear fins a 20 subcomptes i 50 targetes de dèbit, integració profunda amb QuickBooks i Xero. Si Mercury bloqueja o demana revisió KYC, Relay evita que la teva operativa s'aturi.
Slash (recolzada per Column N.A. (banc amb llicència federal, FDIC)). Banca dissenyada per a operadors online: emissió instantània de targetes virtuals per proveïdor, controls de despesa granulars, cashback en publicitat digital. Complement natural quan gestiones Meta Ads, Google Ads o subscripcions SaaS.
Wise Business (EMI multidivisa, no és banc). Per cobrar i pagar en EUR, GBP, USD i altres divises amb dades bancàries locals i conversió a mid-market rate. No substitueix un compte US real, però és imbatible per a tresoreria internacional.
Wallester / Revolut Business. Wallester aporta targetes corporatives amb BIN propi per a alt volum. Revolut Business funciona com a complement europeu, no com a compte principal de la LLC.

La recomanació realista: Mercury + Relay com a respatller + Slash per a operativa publicitària + Wise per a tresoreria FX. És la configuració que minimitza el risc de bloqueig i redueix el cost real. A Exentax obrim i configurem aquesta arquitectura com a part de la constitució.

Fets bancaris i fiscals a precisar

La informació sobre fintech i CRS evoluciona; aquest és l'estat actual:

Notes per proveïdor

Mercury opera amb diversos bancs associats amb llicència federal i cobertura FDIC via sweep network: principalment Choice Financial Group i Evolve Bank & Trust, i encara Column N.A. en alguns comptes heretats. Mercury no és un banc; és una plataforma fintech recolzada per aquests partner banks. Si Mercury tanca un compte, el saldo es retorna normalment mitjançant xec en paper a l'adreça registrada del titular, fet que pot ser un problema operatiu seriós per a no residents; convé mantenir un compte secundari (Relay, Wise Business, etc.) com a contingència.
Wise té dos productes clarament diferents: Wise Personal i Wise Business. Per a una LLC s'ha d'obrir Wise Business, no el personal. Matís important de CRS: una Wise Business titularitat d'una LLC dels EUA queda fora del CRS perquè la titular és una entitat dels EUA i els EUA no són jurisdicció CRS; el costat USD opera via Wise US Inc. (perímetre FATCA, no CRS). En canvi, una Wise Personal oberta per un individu resident fiscal a Espanya o una altra jurisdicció CRS sí genera reporte CRS via Wise Europe SA (Bèlgica) sobre aquest individu. Obrir Wise per a la teva LLC no t'inclou al CRS per la LLC; una Wise Personal separada al teu nom com a resident en CRS, sí.
Wallester (Estònia) és una entitat financera europea amb llicència EMI/banc emissor de targetes. Els seus comptes IBAN europeus estan dins de l'Estàndard Comú de Comunicació (CRS) i, per tant, generen intercanvi automàtic d'informació cap a l'administració fiscal del país de residència.
Payoneer opera mitjançant entitats europees (Payoneer Europe Ltd, Irlanda) també dins de l'àmbit CRS per a clients residents en jurisdiccions participants.
Revolut Business: quan s'associa a una LLC nord-americana, opera sota Revolut Technologies Inc. amb Lead Bank com a banc partner als EUA. El compte lliurat és un compte dels EUA (routing + account number); no s'emet IBAN europeu a una LLC. Els IBAN europeus (lituans, BE) són de Revolut Bank UAB i s'emeten a clients europeus del grup. Si li ofereixen un IBAN europeu associat a la seva LLC, confirma a quina entitat jurídica està associat i sota quin règim reporta.
Tributació zero: cap estructura LLC aconsegueix "zero impostos" si vius en un país amb regles CFC/transparència fiscal o atribució de rendes. El que s'aconsegueix és no duplicar tributació i declarar correctament a residència, no eliminar-la.

Per què una estructura fiscal internacional sòlida es concep des de l'activitat real i no des de les jurisdiccions

Una estructura fiscal internacional sòlida es concep partint de l'activitat real i no partint d'un catàleg de jurisdiccions. La raó és simple: les jurisdiccions són eines; l'activitat és el que determina quina eina és apropiada. A la pràctica, aquesta concepció comença per la descripció dels fluxos essencials: d'on provenen els ingressos, on es produeixen les despeses operatives, en quines divises i a quines contraparts es paga.

Fets legals i de procediment

Les obligacions davant la FinCEN i l'IRS han evolucionat els darrers anys; aquest és l'estat vigent:

Punts clau

BOI / Corporate Transparency Act: la teva LLC NO està obligada (un avantatge competitiu). Després de la interim final rule de la FinCEN de març de 2025, l'obligació del BOI Report va quedar restringida a les "foreign reporting companies" (entitats constituïdes FORA dels EUA i registrades per operar en un estat). Una LLC formada als EUA propietat d'un no resident NO presenta el BOI Report: un tràmit menys al calendari, menys burocràcia i una estructura més neta que mai. Si la teva LLC es va constituir abans de març de 2025 i ja vas presentar el BOI, conserva l'acusament. L'estat normatiu pot canviar: monitoritzem FinCEN.gov en cada presentació i, si l'obligació torna a aplicar, la gestionem sense cost addicional. Estat vigent verificable a fincen.gov/boi.
Form 5472 + 1120 pro-forma. Per a una Single-Member LLC propietat d'un no resident, les regulacions finals Treas. Reg. §1.6038A-1 (vigents des de 2017) tracten la LLC com a corporation a efectes del 5472. Procediment: Form 1120 pro-forma (només capçalera: nom, adreça, EIN, exercici) amb Form 5472 annexat. Enviament per correu certificat o fax a l'IRS Service Center d'Ogden, Utah, no via MeF/e-file estàndard. Venciment: 15 d'abril; pròrroga via Form 7004 fins al 15 d'octubre. Sanció: 25.000 USD per formulari i any, més 25.000 USD per cada 30 dies addicionals de no presentació després de notificació de l'IRS.
Form 1120 substantiu. Només aplica si la LLC ha fet check-the-box election a C-Corp (Form 8832): tributa al 21 % federal i presenta un 1120 amb xifres reals. La LLC disregarded estàndard no presenta un 1120 substantiu i no paga corporate tax federal.
EIN i notificacions. Sense EIN no es pot presentar el 5472 ni el BOI. L'IRS no avisa abans de sancionar; es descobreix quan l'EIN queda bloquejat o una presentació posterior és rebutjada.

El framework Exentax per dissenyar una estructura fiscal internacional

Una estructura fiscal internacional sòlida no es compra; es dissenya a partir de cinc capes en l'ordre correcte. Saltar-se l'ordre és la causa més comuna d'estructures que fracassen al primer requeriment. Aquest és el framework amb què treballem a Exentax cada cas.

Capa 1 - Diagnòstic personal honest. Inventari de residència fiscal actual, ciutadania, actius per jurisdicció, fonts de renda i dependents. L'estructura d'un solter amb renda digital no s'assembla a la d'un casat amb fills escolaritzats o a la d'algú amb actius immobiliaris concentrats. Dissenyar sense això és enginyeria cega.
Capa 2 - Selecció de jurisdicció de residència. La palanca més impactant de les cinc. Andorra, Portugal amb NHR-IFICI, Itàlia amb règim impatriats, Emirats, Paraguai, Uruguai, Xipre, Malta. Cadascuna amb el seu règim, substància exigida, conveni amb el teu país d'origen i operativa real. Sense aquesta capa tancada, l'estructura societària és secundària.
Capa 3 - Estructura societària. LLC americana per a flux operacional internacional, holding andorrana o emiratí per a acumulació, societat operativa local quan hi ha substància física, ETVE espanyola en supòsits qualificats. El criteri: la societat serveix el resident, no a l'inrevés. Una societat maca amb resident mal posicionat és una estructura defectuosa.
Capa 4 - Bancarització i passarel·les de pagament. Mercury + Wise Business com a parell operacional USD-EUR, banc local a jurisdicció de residència per a despesa quotidiana, broker FX si el volum ho justifica, passarel·les Stripe/Paddle/DoDo segons mix de clients. Cada moviment de diner entre capes ha de poder explicar-se contra una clàusula de conveni.
Capa 5 - Compliance recurrent. 5472 + 1120 pro-forma, BOI report, annual report estatal, declaracions de residència (IRPF/IS local), CRS/DAC7/DAC8 implícits, Modelos 720/721 espanyols si aplica. Sense calendari integrat, l'estructura més elegant es desmorona en 3 anys.

El que més ens pregunten

Quant triga a dissenyar-se una estructura completa? Entre 6 i 16 setmanes segons complexitat. Capa 1 (diagnòstic) 1-2 setmanes; capa 2 (residència) 3-9 mesos si requereix mudança efectiva; capes 3-4 (constitució i banca) en paral·lel 4-8 setmanes; capa 5 (compliance) lliurada com a manual tancat al client.

I si la meva situació canvia en 3 anys? L'estructura es dissenya amb clàusules de sortida i frontisses de mudança perquè un canvi (matrimoni, fills, venda d'empresa, jubilació parcial) no impliqui refer-ho tot. La modularitat està en el disseny des de la capa 1, no s'afegeix després.

A Exentax fa anys que apliquem aquest framework amb clients d'Europa i Llatam. No venem estructures prefabricades; executem cinc capes en l'ordre correcte i deixem el client amb un disseny defensable documentalment i operatiu des del dia u.

T'ho muntem sense que perdis un cap de setmana

Milers de freelancers i emprenedors ja operen amb la seva LLC americana de manera 100% legal i documentada. A Exentax ens encarreguem de tot el procés: constitució, banca, passarel·les de pagament, comptabilitat, declaracions IRS i compliance al teu país de residència. Reserva una assessoria gratuïta i et direm amb sinceritat si la LLC té sentit per al teu cas, sense promeses absolutes.

El cas específic del resident fiscal a Catalunya o l'Estat espanyol i a Andorra

A l'Estat espanyol, la solidesa d'una estructura internacional descansa en l'article 16 de la Llei 27/2014 de l'IS sobre operacions vinculades, en l'aplicació del règim de transparència fiscal internacional de l'article 100 LIRPF / 100 LIS i en la documentació exigida pel RD 634/2015 (Master File i Local File quan s'assoleixen els llindars).

I si l'AEAT li pregunta per la seva LLC?

És la pregunta més freqüent en la primera consulta i té una resposta curta: la seva LLC no és opaca i, correctament declarada, una inspecció es tanca amb formularis estàndard. L'AEAT i l'Agència Tributària de Catalunya poden demanar el Certificate of Formation de l'estat (Wyoming, Delaware o Nou Mèxic), l'EIN emès per l'IRS, l'Operating Agreement signat, els extractes de Mercury o Wise de l'exercici, el Form 5472 amb 1120 pro-forma presentat i la comptabilitat que reconcilia ingressos, despeses i moviments. Si tot això existeix i s'entrega ordenat, la inspecció no escala. A Exentax hem tancat sense sanció clients exactament en aquesta situació. Parlar aviat val or — i t'estalvia cinc xifres.

El que l'AEAT sí persegueix, amb raó, són els testaferros, la residència fiscal de paper i la no declaració dels Models 720 / 721. Una LLC ben muntada és exactament el contrari: vostè apareix com a beneficial owner al BOI Report quan aplica (verificable a fincen.gov/boi), vostè signa els comptes bancaris i declara la renda on realment viu. L'estructura està registrada al Secretary of State de l'estat, als arxius de l'IRS i, sempre que un banc europeu hi intervé, dins del perímetre CRS de l'estàndard de l'OCDE.

L'error que sí enfonsa una inspecció no és tenir una LLC; és no haver atribuït la renda correctament a l'IRPF, no haver presentat el Model 720 sobre els comptes als EUA quan el saldo a 31/12 supera els 50.000 € o no haver documentat les operacions vinculades soci-LLC al Model 232. Aquests tres fronts es tanquen abans del requeriment, no després. Tranquil: a Exentax això és la nostra rutina setmanal, ho tanquem abans que la carta arribi a la teva bústia.

## El que una LLC NO fa

- No l'eximeix de tributar a Catalunya / Espanya. Si hi viu, tributa per la renda mundial. La LLC ordena la seva fiscalitat estatunidenca (zero impost federal a la SMLLC pass-through sense ECI), no l'espanyola. La quota d'IRPF es calcula sobre el benefici atribuït, no sobre els dividends efectivament cobrats.

- No és cap muntatge offshore ni un esquema BEPS. És una entitat estatunidenca reconeguda per l'IRS, registrada en un estat concret amb adreça física, agent registrat i obligacions informatives anuals. Les jurisdiccions offshore clàssiques (BVI, Belize, Seychelles) no deixen rastre públic; una LLC en deixa en cinc llocs.

- No el protegeix si hi ha confusió patrimonial. El pierce the corporate veil s'activa així que un jutge veu la LLC i el soci funcionar com la mateixa cartera: comptes barrejats, despeses personals pagades per la LLC, sense Operating Agreement, sense comptabilitat. Tres moviments sospitosos basten.

- No li estalvia cotitzacions a la Seguretat Social. Si és autònom al RETA, la quota mensual continua sent la mateixa. La LLC opera la seva activitat davant clients internacionals; la cotització personal és independent i depèn de la base triada al BOE de Seguretat Social.

- No el lliura de declarar els comptes estrangers. Si la suma de comptes als EUA (Mercury, Relay, Wise USD) supera els 50.000 € a 31/12, Model 720 abans del 31 de març. Si té criptoactius custodiats en exchanges fora d'Espanya per més de 50.000 €, Model 721 en el mateix termini. Aquestes obligacions són del resident fiscal, no de la LLC.

A Exentax revisem aquests cinc fronts cada any en paral·lel al calendari federal estatunidenc (Form 5472, 1120 pro-forma, FBAR, Annual Report estatal i BOI Report quan apliqui). L'objectiu és que cap inspecció trobi un cap solt i que l'estructura aguanti revisions a 5-7 anys vista.

Com llegir el disseny d'una estructura fiscal internacional com un mapatge estable en lloc d'un muntatge oportunista

El disseny d'una estructura fiscal internacional sòlida es llegeix de manera més útil com un mapatge estable entre vehicles, jurisdiccions i fluxos operatius, que com un muntatge oportunista amb jurisdiccions de moda. Els eixos estructurants — residència fiscal del beneficiari, lloc de la creació de valor, tipus d'activitat — defineixen un marc discret que no canvia de trimestre en trimestre.

Una nota curta al dossier que registri aquests eixos per a l'estructura actual fa el disseny consultable en pocs minuts a cada revisió anual.

Abans de continuar, posa números al teu cas: la calculadora Exentax compara, en menys de 2 minuts, la teva càrrega fiscal actual amb la que tindries operant una LLC nord-americana ben declarada al teu país de residència.

> Consulta gratuïta sense compromís

Una estructura sòlida comença pel soci, no per la LLC

Un error freqüent quan es dissenya una estructura internacional és

començar per l'entitat. El punt de partida correcte és el soci: la

seva residència fiscal, el seu balanç personal, els plans de vida i

mobilitat per als propers dos a cinc anys, i les activitats que la

LLC durà a terme realment. Una vegada aquest quadre és honest i per

escrit, la tria d'entitat es dissenya quasi sola.

Començar pel soci també elimina la temptació de sobre-enginyar amb

holdings multicapa que l'activitat no necessita. Una única LLC

operativa, neta i ben documentada, supera la majoria dels diagrames

"complexos però elegants" en revisions reals.

Tres estructures que hem corregut amb clients

Una consultora a Espanya amb clients de la UE i US opera una single-

member LLC associada a una petita arquitectura Mercury + Wise. Els ingressos

flueixen a la seva declaració personal anual; el pro-forma 1120 +

5472 de la LLC documenta els fluxos relacionats; cap capa de holding

necessària. Manteniment anual total: lleuger.

Un equip de dos socis a Portugal i Alemanya opera plegats una LLC,

amb assignació definida al operating agreement. Cada soci declara la

part proporcional a casa; la LLC és el casc operatiu, no un

holding. L'estructura és portable i sobreviu a una relocació de

soci sense redibuixar el diagrama.

Una fundadora amb una línia SaaS i una línia de assessoria

separada opera dues LLCs, una per línia. Cadascuna té els seus

llibres, la seva arquitectura bancària i el seu cicle W-8. La separació

simplifica l'opcionalitat de venda més endavant (una línia es podria

vendre sense afectar l'altra) i manté el reporting net.

Errors a evitar en el disseny

Dissenyar l'estructura per perseguir un resultat fiscal que la

residència del soci no permet. Les regles de seu de direcció

efectiva del país de residència acabaran guanyant.

Apilar holdings per "semblar corporate" quan l'activitat és

assessoria d'una sola persona. La complexitat es converteix en la

seva pròpia superfície de risc.

Oblidar que el BOI s'aplica a la LLC i als seus beneficiaris

efectius, independentment de com de neta sigui la declaració al

país de residència.

Tractar l'operating agreement com a boilerplate. És el document

fundacional que determina qui signa, qui decideix i com es

resolen disputes.

Checklist de pre-disseny

Residència fiscal del soci confirmada i documentada.
Pla de mobilitat de dos a cinc anys escrit.
Descripció de l'activitat: clients per país, banda de rendició

esperada.

Arquitectura bancària pre-mapat (rols Mercury, Relay, Wise, Stripe).
Calendari de compliance anual (1120 + 5472, BOI, estat, CRS quan

aplica, declaració al país de residència).

Dissenyem cada estructura perquè sigui defensable a l'únic fòrum

que importa: l'administració fiscal de residència del soci. Tota la

resta queda a sota.

L'estructura en el temps: portabilitat i resiliència

Una bona estructura no només és adequada per a avui; ha de

sobreviure als canvis de residència del soci, a noves línies

d'activitat i a l'arribada de noves regles internacionals sense

haver de ser redibuixada. Sempre provem cada disseny contra tres

escenaris: trasllat del soci a un país veí, addició d'una segona

línia d'activitat en 18 mesos i canvi de regles internacionals (per

exemple una ampliació de la DAC o de la CARF) que toca la

transparència fiscal d'una jurisdicció de la cadena. Una estructura

que sobreviu als tres sense canvi material és una estructura

portable. Una que en falla un és probablement ja fràgil avui.

Com documentar la tria d'eines de manera traçable per escrit

Perquè la tria d'eines continuï sent comprensible anys més tard, val la pena fixar la justificació de la tria en una nota curta que associï a cada eina la característica concreta de l'activitat que cobreix.

Sobre el mateix tema

Vols parlar-ne ara? Escriu-nos per WhatsApp i et responem avui mateix.

Si prefereixes parlar-ne directament, reserva una sessió gratuïta i revisem el teu cas real en trenta minuts.

O truca'ns directament al +34 614 916 910 si prefereixes parlar.

Per a detalls per estat, consulta la nostra pàgina del servei LLC a Wyoming amb costos i terminis tancats.

Reserva una consulta gratuïta de 30 minuts: revisem el teu cas real i et diem què té sentit. Reservar consulta gratuïta.